1.園林綠化行業競爭格局

　　園林綠化行業市場空間較為廣闊，區域化明顯，參與主體數量較多，競爭較為自由和充分。按投資主體劃分，園林綠化市場可細分為地產景觀園林和市政公共園林兩個領域，各自特征具體如下：

　　（1）地產景觀園林領域，市場化程度較高，工程以邀請招標為主，成本控制、服務意識和穩定品質是市場競爭的重要因素

　　自1998年以來，我國城市居民住房市場化改革啟動，各地房地產市場蓬勃發展，城市居民居住條件逐步得到改善。近幾年，部分城市住房銷售價格上漲較快，國家陸續出臺了多項房地產宏觀調控政策，穩定房價、打擊投機、確保滿足居民住房剛性需求，以促進房地產行業可持續的健康發展。房地產業逐步成為較多城市的主要經濟產業和財政收入來源之一。

　　隨著城市居民物質生活條件逐步提高的影響，對人居環境的生態和藝術要求相應提升。房地產開發商為提升品牌形象、實現差異化，提升盈利空間，也加大了住宅和商業地產項目園林景觀綠化投入，單位面積園林綠化投資額增加較快。受房地產行業較快發展帶動，為房地產提供配套的地產景觀園林市場也呈現出質和量同步較快的發展趨勢。

　　鑒于，房地產主要來源于社會投資，園林綠化工程的成本效益實現是房地產開發商的主要投資目的，園林綠化工程成本經濟性和主動配合服務意識，就成為甲方對園林綠化企業主要考察重點，而在供應商資質證書方面，往往要求不高，呈現出地產景觀園林領域市場化程度較高的特征。

　　從房地產開發的連續性、降低供應商替換經濟成本以及穩定品質的角度出發，房地產開發商往往通過嚴格考核和篩選，選擇合格供應商，與供應商建立長期合作關系，進行長期業務合作。在地產景觀園林市場中，甲方采用在合格供應商庫內進行邀請招標方式確定園林綠化工程實施方和合同金額的模式較為常見。一般情況下，園林綠化企業成為合格供應商后，市場份額的延續性較強。

　　（2）市政公共園林，市場化程度逐步提高，實行公開招標，商譽積累、資金實力和工程資質成為市場競爭的主要關注點

　　自2003年起，全國各省、自治區、直轄市分別制定了市政公共園林綠化項目招標管理辦法，市政公共園林開始引入市場化公開招標競爭機制，民營企業開始參與市政公共園林市場，市場化程度逐年提高。因各地區仍存續一部分原隸屬于政府機關的國有園林綠化企業，考慮到國有企業特有歷史包袱和問題等方面，市政公共園林市場內保留了一定程度的延續傾斜性，如市政公共園林日常養護領域市場化程度不高。

　　隨國務院《關于加強城市綠化建設的通知》、原建設部《城市綠線管理辦法》和《國家園林城市標準》等具有剛性約束的城市綠化政策出臺，以及各級地方政府改善城市環境面貌意識的提高，各地區均加大了公園、綠道、濕地等市政公共綠地建設投入力度，市政公共園林市場需求總量呈現較快增長趨勢。

　　由于市場化公開招標競爭機制的引入，市政公共園林市場逐步開放，民營和國營企業進行自由競爭。但是由于市政公共園林以各級政府為主要投資主體，行政管理區域化以及氣候水土地區化差異顯著，導致市政公共園林市場較地產景觀園林呈現出，區域化較明顯、市場份額較分散的特征。

　　市政公共園林工程項目往往具有單項規模大、建設周期長特征，受政府審計效率影響，結算支付周期相對較長，因近年來各級政府公共基建投入較大、資金較為緊張，存在合同約定可支付工程款占綠化企業已完成工程量比例較低，要求承接園林綠化企業必須具有較強的資金實力和具備完備的工程資質。

　　市政公共園林市場主要由具有較強資金實力和完備工程資質的園林綠化企業參與競爭，甲方往往通過考察投標企業過往工程項目質量榮譽、商業信譽和資金實力進行資格審查和技術評標，綜合考量商務投標金額，確定最終中標方。近年來，部分城市債務負擔較重、基建投資資金周轉較緊，園林綠化企業能夠提供較強的資金支持實力，也成為甲方評標的重要考核點之一。

　　鑒于，市政公共園林工程的實施與各級地方政府年度投資預算密切相關，且造價在50萬元以上綠化工程項目均必須經過公開招標程序，園林綠化工程項目和投資方在各個年度上存在一定的不穩定性，單個園林綠化企業往往在不同地區或年度的市政公共園林市場份額呈現連續性不強的特征。

　　簡而言之，隨著園林綠化行業的逐步發展和規范，擁有商業信譽、服務意識、成本控制、施工品質、技術能力和資金等方面優勢的園林綠化企業，將占據更多的市場份額。

　　2、行業內主要企業和市場份額

　　（1）企業分布區域性特征明顯，華東、華南和京津地區實力較強的企業數量較多

　　中國行政區劃地理跨度較大、氣候差異明顯，園林綠化設計理念、植物的選取、施工技法、施工周期均有較大差異，對各個區域園林綠化行業發展，構成較大的影響。如東南部沿海的華南、華東地區，氣候呈現雨水充沛、日照時間長和強度高，河流水系發達，植物生長條件良好、植物品種繁多、花期較長，居民養花種草風俗流行，對綠化景觀要求較高，防曬、降溫、排水、防澇等成為園林綠化企業在設計施工中主要考慮因素。而西北地區，干旱少雨、風沙較大、植物品種較少、冬季寒冷，在綠化工程要主要選取抗旱、耐寒植物，節水、蓄水措施也得到廣泛應用。因此，在施工能力、技法以及理念方面，園林綠化企業存在較大的地區差異。

　　同時，受各地區經濟水平和總量發展的不平衡的影響，導致市政工程和房地產開發投資額在各個區域差異較大，也使園林綠化企業在規模和質量方面形成較強的區域化特征。如東南部沿海的華南、華東地區，經濟比較發達、市政基建投資總量較大、房地產銷售價格較高、交易市場活躍，相應的園林綠化市場總量較大，園林綠化企業普遍呈現資質水平較高、設計施工較規范、數量較多的狀況。

　　截至2014年3月31日，已在國內A股上市的園林綠化行業企業為六家（以下簡稱“同行業上市公司”、“園林綠化行業上市公司”），分別為深圳市鐵漢生態環境股份有限公司（證券簡稱：鐵漢生態證券代碼：300197.SZ）、內蒙古和信園蒙草抗旱綠化股份有限公司（證券簡稱：蒙草抗旱證券代碼：300355.SZ）、北京東方園林股份有限公司（證券簡稱：東方園林證券代碼：002310.SZ）、棕櫚園林股份有限公司（證券簡稱：棕櫚園林證券代碼：002431.SZ）、廣州普邦園林股份有限公司（證券簡稱：普邦園林證券代碼：002663.SZ）和嶺南園林股份有限公司（證券簡稱：嶺南園林證券代碼：002717.SZ），其中四家企業注冊地位于廣東省、一家注冊地位于北京，一家位于內蒙古。

　　截至2013年12月31日，根據住建部網站公示信息整理，我國具有園林一級資質企業達794家，其中具有一級資質企業最多的省市依次為：浙江省121家、廣東省100家、江蘇省95家、北京市66家、福建省47家。

　　（2）行業市場發展空間較大、已上市企業雖實力較強，但所占市場份額較小、市場勢力較弱，市場競爭較為自由和充分

　　截至2014月3月31日，國內已上市行業公司為東方園林、普邦園林、棕櫚園林、鐵漢生態、蒙草抗旱、嶺南園林六家企業，在市政公共園林或地產景觀園林領域呈現出較強的競爭實力，但因園林綠化行業市場總量規模較大、區域化明顯，上市園林綠化企業所占市場份額較小，平均市場占有率不超過1%，行業內優勢企業對園林綠化市場影響力仍然較低，市場自由競爭較為充分，行業企業未來發展空間較大。

　　依據上市公司公開信息和建設部公布信息等數據分析，六家上市園林綠化企業平均營業收入占全社會園林綠化總投資比例較低。2010年至2013年，六家上市企業平均營業收入分別為8.13億元、14.45億元、19.20億元和24.51億元，占全社會園林綠化總投資比例分別為0.35%、0.52%、0.59%和0.63%，未超過1%，行業內企業所占市場份額集中度較低，行業內尚未形成具有影響力的企業，市場自由競爭程度較高，園林綠化企業未來發展空間較大。具體數據如下：

　　全社會園林綠化投資額為市政公共園林和地產景觀園林投資額之和，《中國城市建設統計年鑒》及國家統計局公布數據，按過往年度平均增速測算，地產景觀園林投資額以國家統計局公布房地產投資完成額的2%計算，鐵漢生態、蒙草抗旱和東方園林2013年營業收入數據來源其已公布業績快報。